時(shí)隔一年時(shí)間，監(jiān)管對(duì)諾泰生物的處罰落地。

因虛增業(yè)績(jī)、公開(kāi)發(fā)行文件編造重大虛假內(nèi)容，江蘇諾泰澳賽諾生物制藥股份有限公司（簡(jiǎn)稱“諾泰生物”）收到了中國(guó)證監(jiān)會(huì)超4000萬(wàn)元罰單。

早在2024年10月，諾泰生物因涉嫌信息披露違法違規(guī)被立案調(diào)查。今年7月，公司股票已被實(shí)施其他風(fēng)險(xiǎn)警示，證券簡(jiǎn)稱變更為“ST諾泰”。

近年來(lái)，諾泰生物受益于“減肥藥”市場(chǎng)風(fēng)口，業(yè)績(jī)呈現(xiàn)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，并公開(kāi)表示已與多家頭部仿制藥企就司美格魯肽、替爾泊肽等熱門(mén)品種的原料藥及制劑項(xiàng)目展開(kāi)合作。粗略計(jì)算，此次面臨的罰款約占其2024年歸母凈利潤(rùn)的11.72%。

增資浙江華貝，三千萬(wàn)元“左手倒右手”？

12月17日晚間，諾泰生物發(fā)布公告稱，收到中國(guó)證監(jiān)會(huì)下發(fā)的《行政處罰決定書(shū)》。其中指出，2021年12月，諾泰生物向浙江華貝藥業(yè)有限責(zé)任公司（簡(jiǎn)稱浙江華貝）轉(zhuǎn)讓藥品技術(shù)及上市持有許可人權(quán)益，并于12月28日確認(rèn)業(yè)務(wù)收入3000萬(wàn)元。浙江華貝既不具備支付技術(shù)轉(zhuǎn)讓款的資金實(shí)力，也不具備實(shí)際應(yīng)用該技術(shù)的生產(chǎn)能力和銷售渠道。

同期，諾泰生物策劃向浙江華貝增資。浙江華貝向諾泰生物支付的技術(shù)轉(zhuǎn)讓款最終來(lái)自諾泰生物的增資款。諾泰生物技術(shù)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)，不應(yīng)確認(rèn)收入。該業(yè)務(wù)導(dǎo)致諾泰生物2021年年報(bào)虛增營(yíng)業(yè)收入3000萬(wàn)元，虛增利潤(rùn)總額2595.16萬(wàn)元，占當(dāng)期披露利潤(rùn)總額的20.64%。

此后，2023年12月，諾泰生物披露《向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券募集說(shuō)明書(shū)》，發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券4.34億元，期限6年。截至今年4月24日，諾泰生物贖回可轉(zhuǎn)債40440張，“諾泰轉(zhuǎn)債”累計(jì)轉(zhuǎn)股4299560張。4月25日，“諾泰轉(zhuǎn)債”在交易所摘牌。

中國(guó)證監(jiān)會(huì)指出，因其虛增業(yè)績(jī)行為，諾泰生物《募集說(shuō)明書(shū)》中“財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息”相關(guān)內(nèi)容存在重大虛假內(nèi)容。

今年7月，公司已先行收到《行政處罰事先告知書(shū)》，其證券亦被實(shí)施其他風(fēng)險(xiǎn)警示。此后，公司及相關(guān)責(zé)任人進(jìn)行了申辯。諾泰生物提出，事先告知書(shū)所認(rèn)定的事實(shí)不清，證據(jù)不足，適用法律不當(dāng)。公司向浙江華貝轉(zhuǎn)讓技術(shù)與公司對(duì)浙江華貝增資系兩個(gè)完全獨(dú)立的交易，不存在互為前提的因果關(guān)系。公司向浙江華貝轉(zhuǎn)讓技術(shù)具有真實(shí)交易背景和商業(yè)實(shí)質(zhì)，不存在故意編造重大虛假內(nèi)容的情況。公司對(duì)浙江華貝增資系出于商業(yè)判斷，增資價(jià)格系雙方結(jié)合盡調(diào)情況最終談判確定。

此次《行政處罰決定書(shū)》中，中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，諾泰生物向浙江華貝轉(zhuǎn)讓技術(shù)與向浙江華貝增資兩項(xiàng)交易在發(fā)生時(shí)間、資金流向、交易金額等方面聯(lián)系密切，整體形成資金閉環(huán)，商業(yè)邏輯存在明顯異常，諾泰生物技術(shù)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)、不應(yīng)確認(rèn)收入的事實(shí)清楚，證據(jù)充分。當(dāng)事人未能提交充分、有效的證據(jù)推翻上述認(rèn)定。

中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)諾泰生物責(zé)令改正，給予警告，并處以4740萬(wàn)元罰款；對(duì)實(shí)際控制人、時(shí)任副董事長(zhǎng)、董事趙德中，實(shí)際控制人、時(shí)任董事長(zhǎng)、董事趙德毅，時(shí)任董事兼總經(jīng)理、副董事長(zhǎng)金富強(qiáng)等六名責(zé)任人合計(jì)處以2880萬(wàn)元罰款。

多名高管被上交所譴責(zé)，蹭上“減肥神藥”忙布局

中國(guó)證監(jiān)會(huì)處罰落地的當(dāng)天，諾泰生物也收到了上海證券交易所的處分。

公告顯示，上海證券交易所對(duì)諾泰生物、趙德中、趙德毅、童梓權(quán)、金富強(qiáng)、谷海濤、徐東海予以公開(kāi)譴責(zé)；公開(kāi)認(rèn)定趙德中三年不適合擔(dān)任上市公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員，一年內(nèi)不接受趙德中控制的其他企業(yè)提交的發(fā)行上市申請(qǐng)文件；五年內(nèi)不接受諾泰生物提交的發(fā)行上市申請(qǐng)文件。

諾泰生物是一家聚焦多肽藥物及小分子化藥進(jìn)行自主研發(fā)與定制研發(fā)生產(chǎn)相結(jié)合的生物醫(yī)藥企業(yè)，業(yè)務(wù)涵蓋CRDMO、原料藥、制劑產(chǎn)品和中間體等。2024年，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入約16.25億元，歸母凈利潤(rùn)4.04億元。以此計(jì)算，此次面臨的罰款約占2024年歸母凈利潤(rùn)的11.72%。

近年來(lái)，吃到司美格魯肽、替爾泊肽等“減肥神藥”大火的紅利，諾泰生物業(yè)績(jī)處于增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。2025年前三季度，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入15.27億元，同比增長(zhǎng)21.95%；實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)約4.45億元，同比增長(zhǎng)26.92%。

公司在2025年半年報(bào)中提及，已與多家頭部仿制藥企開(kāi)展司美格魯肽、替爾泊肽原料藥項(xiàng)目及制劑項(xiàng)目的合作。

諾泰生物在研項(xiàng)目中，也布局了司美格魯肽注射液的管線，半年報(bào)顯示，其司美格魯肽注射液項(xiàng)目目前處于驗(yàn)證性臨床階段，預(yù)計(jì)總投資規(guī)模1.83億元，具體應(yīng)用前景為糖尿病和減肥。

新京報(bào)貝殼財(cái)經(jīng)記者 丁爽

編輯 王進(jìn)雨

校對(duì) 吳興發(fā)